行业供应链金融——汽车供应链

行业供应链金融——汽车供应链
汽车供应链金融
是指金融机构依据汽车供应链实际的贸易情况，借助核心企业（整车企业等）实力和资信，为核心企业和供应链配套企业提供一系列金融产品和服务。汽车供应链金融的主要目的在于，优化核心企业及其上下游中小企业组成的“供-产-销”链条的资金流，促使整个供应链的畅通运营，最终实现金融机构、核心企业、供应链配套企业的多方共赢。
汽车供应链金融分别从两种层次上来看：
1.狭义层面来看，是基于供应链运营面向特定环节中的特定中小企业展开的短期资金信贷，其主要包括有三种模式——基于核心企业连带责任的供应链融资；基于债权控制的供应链融资；基于货权控制的供应链融资，是点对点的关系。
2.广义层面来看，不仅针对汽车供应链中某一特定的企业，而是供应链中所有的参与方资金方通过各种手段来优化整个供应链中的资金流，其包括有债权融资与股权融资，形成一种点对线的关系。
常用融资模式 
生产环节供应链金融模式
1.保理
保理模式下，是基于汽车生产商及零部件供应商的货物销售合同，汽车零部件供应商将汽车生产商的应收账款转让给保理商。由保理商为其提供融资服务，缓解生产供应商资金紧张问题。
2.商票贴现
商票贴现模式中，汽车零部件供应商将自己手中未到期的汽车生产商开具的商业承兑汇票给资金方，资金方收到未到期的应收票据后，可按票面金额扣除利息后打款给融资方完成贴现业务。
3.订单融资
订单融资模式下，主要是零部件供应商和整车厂在基于购销双方签署的订单合同去融资，资金方可满足该订单的原材料采购、生产和运输等资金需求的短期融资。还款来源则是，订单项下的零部件供应商的预期货款。
4.应收账款质押
应收账款质押模式下，零部件和配件供应商企业在供货时，会存在大量的应收账款，银行审核与评估确保整车厂的货款可作为还款来源，给供应商企业办理应收账款质押登记，当整车厂商回款后，归还贷款。
整车流通环节供应链金融模式
1.存货质押融资
存货融资模式中，汽车经销商将其拥有的存货作为质押物，向资金方出质，并将质物交给第三方监管机构进行保管。资金方对其授信后，按销售回款逐步释放质物。
2.法人账户透支
法人透支账户模式，主要指汽车经销商的法人获得银行授信额度后，在规定的期限内，允许经销商在存款不足时在一定额度内进行透支。此类融资多为满足结算需要的临时性信贷需求。
3.车证质押
车证质押模式，是指汽车下游经销商或专卖店由于资金无法快速回笼，同时存货金额又较为庞大，车辆质押会占用过多人力物力，所以会采用“汽车合格证质押”的形式，便捷和快速获取银行提供的融资服务。
4.回购担保
回购担保模式中，资金方向汽车经销商提供信用支持，帮助其购买产品，同时整车厂承诺经销商不能及时偿还银行债务时，则需要回购产品并将贷款资金归还。此类融资模式比较适用于经销商，而对整车厂则需要承担较大的风险。
发展的意义
传统汽车行业融资模式下，汽车供应链的中小型企业是各自分散融资的，但由于中小型企业信用条件往往达不到融资标准，难以获得贷款。而汽车供应链金融模式下，金融机构不再以单个企业的信用状况和经营状况作为授信与否的标准，而是以核心企业以及与核心企业有着稳定贸易往来的上下游企业所形成的供应链作为信用评价的主体。
汽车产业化发展的意义在于：利于化解汽车产业中小微企业融资难的问题；有利于提升汽车产业整体生产效率；有利于促进汽车新模式、新业态的加速发展。